新能源汽車板塊正炙手可熱，而重倉(cāng)了該板塊的信誠(chéng)盛世藍(lán)籌基金經(jīng)理吳昊認(rèn)為，未來(lái)新能源汽車可能真的會(huì)迎來(lái)市場(chǎng)突破的情形，能夠看到很大的投資機(jī)會(huì)。他表示，目前，新能源汽車板塊需要關(guān)注三大方面。其一，特斯拉Model3上市，如果成功，就可以印證新能源汽車能夠脫離補(bǔ)貼成為一個(gè)大產(chǎn)業(yè)。其二，全球主流大公司均推行了新能源汽車計(jì)劃，傳統(tǒng)整車廠向新能源車傾斜。未來(lái)，一定會(huì)出現(xiàn)打動(dòng)消費(fèi)者的產(chǎn)品，一旦技術(shù)和商業(yè)模式成熟，就會(huì)出現(xiàn)放量，市場(chǎng)空間巨大。其三，相關(guān)政策的落地，如燃油積分和新能源積分等政策，也將促進(jìn)行業(yè)的發(fā)展。
就具體布局而言，吳昊更加看好上游資源。他認(rèn)為，我國(guó)上游的鋰礦石資源，具有全球定價(jià)能力。這在新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈中，是其他的A股不具備的。此外，從目前情況來(lái)看，除了新能源汽車將帶來(lái)鋰電池的大量需求之外，智能化可穿戴設(shè)備等的發(fā)展，都需要電池，鋰依然是最適合的電池材料。
對(duì)于繼續(xù)重倉(cāng)的金融行業(yè)，吳昊表示，從去年底銀行邊際回報(bào)率在改善，金融資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)在降低，去年供給側(cè)改革之后，大量資產(chǎn)被盤活，系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)被大幅消除。再?gòu)氖袌?chǎng)估值來(lái)看，銀行股估值長(zhǎng)期維持在比較低的水平。如果回報(bào)率上升，風(fēng)險(xiǎn)下降，估值再接著往下走的空間相當(dāng)有限。今年上半年申萬(wàn)銀行指數(shù)漲幅在7%—8%左右，折合年化在15%左右。這一漲幅基本上符合吳昊的預(yù)期，銀行股的回報(bào)基本上和凈資產(chǎn)增值的幅度是同步的。
