今年7月，碳酸鋰最新現(xiàn)貨價已高達1.2萬美元/噸，較去年11月上漲了一倍以上，創(chuàng)下自2019年1月以來的新高。業(yè)界普遍擔(dān)憂，由于鋰礦擴產(chǎn)趕不上需求增速，正在全球興起的電動汽車革命或?qū)⒃庥鲎璧K。
近日，國際金融機構(gòu)瑞士信貸(Credit Suisse)和澳大利亞麥格理銀行(Macquarie Bank)相繼調(diào)高全球鋰價預(yù)期，并表示因各國電動汽車需求高漲，全球金屬鋰供應(yīng)很可能持續(xù)吃緊，鋰價也將繼續(xù)攀升。
供應(yīng)缺口高達數(shù)萬噸
有統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，自2018年至去年下半年，全球鋰價因多國產(chǎn)量提升、需求增長不及預(yù)期等因素緩慢下跌，從最高點的2萬美元/噸跌至去年上半年5000美元/噸的水平，跌幅高達75%左右。然而，隨著全球經(jīng)濟從新冠肺炎疫情中逐步復(fù)蘇，同時多國也提出了長期氣候目標，全球鋰價也于近半年里迎來了新的上升動力。
瑞士信貸在一份報告中分析指出：“自今年2月起，全球鋰價維持快速上漲態(tài)勢，這應(yīng)該不是短暫現(xiàn)象。在鋰價走低期間，澳大利亞等主要鋰生產(chǎn)國已相繼實施了減產(chǎn)措施，但現(xiàn)在，隨著電動汽車市場的蓬勃發(fā)展，鋰市場已經(jīng)不再呈現(xiàn)供應(yīng)過剩的局面。”
根據(jù)市場分析機構(gòu)基準礦業(yè)指數(shù)（BMI）發(fā)布的數(shù)據(jù)，將碳酸鋰以及氫氧化鋰折合按照碳酸鋰計算，今年全球鋰的供應(yīng)缺口可能將達到2.5萬噸，到明年，鋰供應(yīng)缺口或?qū)⑦M一步擴大。
麥格理銀行也做出了類似的預(yù)測，認為鋰的供應(yīng)缺口規(guī)模將逐年上漲，到2023年，這一缺口甚至可能會超過6萬噸；到2024年、2025年，全球鋰的供應(yīng)缺口更有可能分別達到11.7萬噸、24.8萬噸。隨后，到2026年，麥格理銀行認為，鋰的供應(yīng)端可能會迎來一波增長，供不應(yīng)求的緊張局面可能會有所緩解，但到2027年隨著需求提升，供需缺口又將進一步拉大。
供需增長嚴重失衡
據(jù)了解，作為全球主要鋰生產(chǎn)國，澳大利亞、智利等已相繼宣布將加大鋰的生產(chǎn)力度，美國、加納等也加大了對鋰礦項目的投資力度，計劃利用本土鋰礦資源滿足自身需求。今年7月，通用汽車宣布將投資“數(shù)十億美元”，在美國加州索爾頓海區(qū)域投資地?zé)猁u水項目，一旦建成，到2024年該項目預(yù)計將成為美國最大的鋰生產(chǎn)項目。
然而，包括惠譽解決方案（Fitch Solutions）、麥格理銀行在內(nèi)的多家金融機構(gòu)均認為，即使建設(shè)完成或在建的鋰礦項目全部滿負荷生產(chǎn)，也難以滿足全球高企的鋰需求。
根據(jù)瑞士信貸的分析，到2025年，全球鋰需求很可能在2020年基礎(chǔ)上翻兩倍以上。市場研究機構(gòu)Roskill發(fā)布的分析則顯示，到2030年，全球每年對鋰的需求將相當于200萬噸碳酸鋰的水平，較2020年的需求量翻4倍以上。
另外，除電動汽車行業(yè)外，固定式儲能系統(tǒng)對鋰的需求也不容小覷，全球儲能需求或?qū)⒊蔀殇囀袌龅牡诙笮枨笤鲩L點。
礦業(yè)分析機構(gòu)BMI分析師George Miller指出，如果在短時間內(nèi)行業(yè)沒有向儲量巨大且能夠商業(yè)化開采的鋰礦進行投資開發(fā)，全球鋰市場供應(yīng)不足的情況很可能持續(xù)到2030年前后。
據(jù)分析，雖然碳酸鋰價格已經(jīng)達到高點，但由于目前鋰的長期協(xié)議價格仍偏低，大量鋰生產(chǎn)商仍沒有足夠的動力進行擴產(chǎn)投資，鋰產(chǎn)量增長依然動力不足，這也將導(dǎo)致全球鋰價持續(xù)走高。
鈷、鎳需求同步激增
另一重要的電池金屬鈷也面臨著類似的境遇。近年來，由于環(huán)保壓力等多方面因素，電動汽車行業(yè)已在不斷降低鈷的用量，但激增的電動汽車需求卻推動全球鈷的消費量不斷上漲。
Roskill預(yù)測稱，到2030年，全球鈷需求量將增長至27萬噸左右，較2020年的14.1萬噸大約將翻一番。到2025年，電動汽車領(lǐng)域?qū)︹挼男枨罅款A(yù)計將超過12萬噸，占鈷總體需求量的45%以上，較2020年3.9萬噸的總需求量翻3倍左右。
援引市場研究機構(gòu)CRU分析師George Heppel的話稱，鈷通常情況下是其他礦開發(fā)的副產(chǎn)品，礦業(yè)公司難以單獨投資鈷礦業(yè)務(wù)，鈷市難以直接響應(yīng)需求增長。到2025年前后，要滿足需要，全球很可能需要增加3萬噸鈷的產(chǎn)能。
另外，鋰電池中另一重要金屬鎳的全球供應(yīng)量預(yù)計將維持在260萬噸左右，其中電動汽車行業(yè)對鎳的需求目前不到鎳總需求量的10%左右，但未來這一比例也將持續(xù)增長。
有業(yè)內(nèi)人士發(fā)出警告稱，高企的電動汽車需求帶動相關(guān)金屬市場持續(xù)火熱，但是，重要金屬價格持續(xù)上漲反過來可能會影響電動汽車的進一步普及，進而拖累全球交通、能源等領(lǐng)域的低碳轉(zhuǎn)型。
油價網(wǎng)撰文指出，今年以來，用于電動汽車以及新能源領(lǐng)域的鋰、銅等金屬的價格均出現(xiàn)飆升，這都可能推高低碳轉(zhuǎn)型成本。“支持凈零排放的國家政府對電動汽車等低碳行業(yè)提供了大量補貼，但也十分有限。如果電動汽車的價格變得更貴，消費者將失去從汽油車轉(zhuǎn)向使用電動汽車的動力，電動汽車行業(yè)可能將舉步維艱，這對低碳轉(zhuǎn)型十分不利。”
